记者丨张欣   裁剪丨曾芳

近期，"反内卷" 成为银行业发展进度中的核心议题，一场重塑行业生态的变革正加快鞭策。2024 年 7 月中央政事局会议明确提议"强化行业自律，贯注内卷式恶性竞争"，同庚 11 月东说念主民银行《2024 年第三季度中国货币政策施行报告》初度用"内卷"姿色银行业，直指存贷偏离度较大影响货币服从。

近期，上市银行二季度数据陆续裸露，商场关爱点正发生权臣退换。招商证券银行首席分析师王先爽在《银行反内卷：标的与但愿 — 2025 年中报综述》中指出，相较于本年银行业一季报前后聚焦关税冲击，当下行业的核心关爱点已转向"反内卷"。这一滑变背后，是商场视角从外部环境冲击向里面结构性调养的移动。

21 世纪经济报说念记者梳理了部分银行高管在 2025 年中期功绩会上的表态，有银行高管明确提议了要"反内卷"，更多的银行管理层虽未平直提到"反内卷"，但字字句句都离不开"反内卷"的内涵："高质地发展""塌实""稳""合理截止范畴"都是高频词。

银行业反内卷，亟需政策指令建耸立确价值不雅，聚焦信贷着实需求与流向，贯注说念德风险。在服求实体经济时，除范畴与利率外，结算、中收等非信贷干事的紧要性日益突显。值得情愿的是，从此次中期功绩会上咱们不错看到，尽管部分银行仍存在范畴延迟步履，但越来越多银行已果断并开动强调非信贷干事与高质地发展的兴味兴味和价值。

相反化旅途反内卷

精确服求实体经济

据 21 世纪经济报说念记者梳理，多家银行高管在 2025 年中期功绩会上明确提到"反内卷"。从优化资产结构到程序订价机制，从平斟酌价干系到政策解读与结构编削，各银行皆集自己上风，在反内卷的说念路上探索出独到且有用的践诺方法。

举例，民生银行行长王晓永明确提到："改日咱们会一如既往深化客户筹画，塌实服求实体经济，陆续降本增效，不搞‘内卷式竞争，保持策略定力，强化策略施行，塌实推动高质地、可陆续的发展。 "

中原银行则从订价机制切入，筑牢反内卷防地。中原银行行长瞿纲示意，该行积极反应中央"反内卷"敕令，严格落实行业自律开展的各项程序存贷款订价步履，宝石感性订价、风险订价，自发难得商场竞争次第，保证服求实体经济质效。下一步，还将陆续紧盯政策、紧盯商场，积极落实监管与自律条件，加强宣导、严格不休，从价钱内卷追溯价值干事，以客户为中心，为客户提供全地点的详尽金融干事。

订价看成反内卷的要道抓手，不同银行在践诺中展现出相反化灵巧。举例，工行行长刘珺就合理订价共享了"平斟酌价"的践诺教学。他示意，收成于"平斟酌价"策略，在 LPR 下调之后，工行同按次降了进款挂牌的利率，有用熨平了对净息差的影响，这显露工行在欠债方对欠债成本的截止，不仅保证了息差的镇定和利息收入的镇定，同期也向商场传递出了信息：看成国有大型交易银行，扶持商场在合理的价钱核心之上开展业务。

"若是银行资产端反内卷不同步鞭策，进款成本压降的红利可能会被信贷端连接内卷吞吃，这可能是改日银行业反内卷标的和但愿的要道。"王先爽在前述报告中指出资产端与欠债端协同反内卷的紧要性。

王先爽示意，二季度银行业利润呈现好转态势，欠债端进款利率下行功不行没，何况这一利好要素仍存在一定惯性，进一步增强了银行业对息差镇定的信心。同期他觉得，进款利率自律下调骨子上是银行业在欠债端鞭策反内卷的紧要体现，有用庸碌了银行的息差压力。可是，若是银行在资产端未能同步鞭策反内卷举措，那么凭借缩小进款成本所得回的红利，很可能会被信贷端的陆续内卷所对消。

中信银行行长芦苇从政策高度解读反内卷兴味兴味。他在功绩会上明确示意："详尽整治内卷式的竞争初度被写入了政府职责报告，国度层面传递出鞭策供给侧改革，程序商场次第，促进价钱合理追溯的领略信号，有意于银行业的存贷款和中间业务的已矣更高质地更可陆续的发展。"

字据芦苇的先容，中信银行通过 "多维度才气体系建立与结构优化协同鞭策"已矣存质地的增长，其中最大亮点在于 构建平衡多元的业务与资产欠债结构，酿成抗拒风险、陆续增长的核心上风。在业务结构上，以"零卖第一策略"为核心，构建" 40% 公司业务、40% 零卖业务、20% "金融商场业务的营收式样，散布筹画风险；资产结构方面，解任"增高减低" 原则，栽种实体信贷投放、压降单子资产，同期优化行业与地域布局；欠债结构上，强化往还结算银行建立，栽种活期进款占比；客户结构则在踏实大客户的基础上，加快拓展中小客群与零卖擅自业务，各结构优化举措相互合营，为功绩长久增长注入苍劲能源。

聚焦高质地发展

放弃范畴情结成共鸣

据 21 世纪经济报说念记者不雅察，尽管部分银行功绩会未平直说起"反内卷"，但多量银行的表态却精确阐释了其内涵——有大行东说念主士对记者直言，其里面判辨的反内卷"即是高质地发展，放弃范畴情结"。

这一说明成为行业转型的核心共鸣，也体当今 2025 年中期功绩会的高频词汇中：

工行整场功绩会上提到 60 次"稳"，10 次"塌实"，19 次"高质地"；

农业银行提到 61 次"稳"，5 次"塌实"，15 次高质地；建立银行提到 33 次"稳"，3 次塌实，8 次高质地；

中国银行提到 70 次"稳"，23 次"高质地"，13 次"塌实"……

这些绝非温存的笔墨类似，而是银行管理层对发展旅途的深切反想与刚烈礼聘。

"咱们还是放弃了范畴情结，更专注于效益和质地并重的增长，这组成了咱们财务功绩背后的业务撑持。"中信银行行长芦苇直言，该行本年的上半年表外和表外的详尽融资范畴的增长，快于表内资产的增长，一般贷款范畴的增长，快于总贷款的增长，快于这个总资产的增长，进款范畴的增长，快于总欠债的增长，金钱管理的范畴增长快于总进款的增长，这些都是有质地的增长的体现。他同期强调，中信银行宝石不以风险下千里或收缩风险抗拒才气计划短期利润增长，让功绩增长"成色更足、底色更实"，从而已矣了"合理、有质地的增长"。

民生银行雷同将高质地发展融入业务策画。该行行长王晓永特等强调，要保持资产范畴的合理增长和资产欠债结构的陆续优化，通过栽种金融服求实体经济质效、优化资产结构、加大对新质分娩力的扶持等举措，推动支付结算、供应链金融等业务发展，以业务方法优化带动资产欠债结构升级与功绩增长，为高质地发展注入经久能源。

工行行长刘珺提议的"匀速平衡"理念则直击内卷骨子矛盾。他示意，工行看成国民经济"主力军、压舱石、镇定器"，若追求超常增长反而会收缩镇定功能，"匀速或者是最快的，平衡或者是最佳的"。这一理念深切揭示，当银行盲目追求范畴增速，极易冷落资金配置效果，最终背离金融服求实体的本源。"匀速平衡"的发展想路，为银行业破解内卷困局、已矣高质地发展，提供了要路阶梯指引。

铁心发力非息业务

多维度探索破局新旅途

在反内卷进度中，非息业务成为银行业龙套发展瓶颈、优化收入结构的要道着力点。多家银行通过拓展金钱管理、投行资管、待业金融等多元业务，缩小对传统信贷的依赖，已矣干事才气与营收质地的双重栽种。

"范畴和利率仅仅银行扶持实体经济的一个面，结算、信息、中收、流动性管理等亦然银行服求实体经济的体现，致使在后工业和城镇化时间越来越紧要。"王先爽在前述报告《银行反内卷：标的与但愿 — 2025 年中报综述》中如是示意。

工行行长刘珺先容，上半年工行非利息收入达 955 亿元，其中手佣净收入 670 亿元（降幅 0.6%，政策要素消退后降幅快速料理），其他非息收入 285 亿元，同比增长 38%，孝敬尽头可不雅。他特等指出，国外化和详尽化是工行的"新字据地""二次能源"，当前两者臆测占集团营收和税前利润的比重已达 9.8% 和 13%，较前年全年均有所栽种，成为新的增长弧线。

建立银行雷同弘扬亮眼。建行行长张毅示意，上半年该行已矣非利息净收入 992 亿元，同比增长 25.93%；非利息净收入占筹画收入比例 25.70%，同比栽种 4.68 个百分点。一方面，手续费及佣金净收入同比增长 4.02%，金钱管理、投行资管、往还银行等范畴的收入已矣妥当增长。另一方面，加强商场研判，优化投资往还策略，其他非息收入增长较快。

中信银行则在非息业务上呈现"环比改善、结构优化"的态势。该行董秘张青示意，2025 年上半年，该行陆续加大中间业务的拓展力度，已矣非息净收入 345.6 亿元（受商场走势及上年高基数影响同比降 5.1%），但二季度非息净收入环比权臣改善 19.4 个百分点，其中手续费收入逆势增长 6.18%，较一季度栽种 5.46 个百分点；同期已矣"筹画用度与成本收入比双降"，展现出非息业务的韧性。

在银行业积极探索反内卷与高质地发展旅途确当下，非息收入已成为银行改日策略布局的紧要标的。中信银行行长芦苇还强调，改日要进一步推动非息收入的增长，激活营收新引擎。

第一，在金钱管理范畴，聚焦成本商场，把抓资金向答理转机趋势，协同中信金控资源，加快对公金钱拓客；

第二，金市业务方面，凭借证券投资收入占比 40% 的上风，合理调配资源，优化往还盘布局，丰富信用债、外币债等居品配置，加大公募基金投资以增厚收益；

第三，跨境金融板块，收拢政策红利期，以跨境金融中心建立为龙套口，完善筹画管理体系，全面栽种跨境业务干事水平。

农业银行则以待业金融为非息业务编削样本。副行长林立紧密先容，该行通过"贷、债、基、股、顾、租"详尽干事方法，推动养老产业贷款余额达 216.2 亿元，较岁首高潮 94.6%；同期对接宇宙养老干事平台、镶嵌"长辈食堂"糊口场景，酿周至链条干事才气；细分 20 类养老客群，打造 6 大类超 1100 只居品的"全范畴货架"，始创"农情珍贵宝"按月领取组合，已矣需求与供给的精确匹配。在干事服从上，农行通过大模子本领升级数字职工"一明"（赋能智能问答、居品保举），对网点实施 3 类 22 项适老化改良，将 83 高频往还整合为 9 个场景，业务效果栽种 49%，已矣"科技赋能 + 普惠触达"的双重龙套。

中原银行副行长、财务负责东说念主、董事会通知杨伟提到，推动客户筹画体系全面升级，积极拓展和干事更宽广客户群体；金钱管理与私东说念主银行业务宝石"专科干事、客户共创、科技赋能"，丰富居品体系，强化联动协同。

这些践诺标明，银行业正通过非息业务的"多元化、场景化、科技化"编削，探索反内卷布景下"干事升级 + 营收增长"的可陆续旅途，也为金融服求实体经济提供了更多元的贬责决议。

详尽来看开yun体育网，从民生银行行长王晓永的"不搞‘内卷式’竞争"银行业的转型决心，到中原银行行长瞿纲提到积极反应中央敕令，再到中信银行行长芦苇则强调国度程序商场次第的政策信号兴味兴味，三者的表态酿成呼应。从"范畴至上"到 "价值优先"，这场变革不仅是筹画策略的调养，更是行业发展理念的深切重塑，记号着银行业矜重告别同质化竞争的粗疏时间。